بيركشاير هاثاواي إس آند بي 500


الاجابه 1:

تمنحك ميزة توزيع الأرباح كوسيلة للدخل خيارًا دون الحاجة إلى بيع الأسهم لتوليد الدخل باستخدام خيار Vanguard. لا تدفع شركة Berkshire أرباحًا ، لذا فإن بيع الأسهم هو الطريقة الوحيدة لجني الدخل منها مباشرة. أي من الخيارين يخلق ميزة امتلاك طويلة الأمد. سيتطلب منك صندوق Vanguard المطالبة بدفع ضرائب على الأرباح التي تعيد استثمارها ودفعها. لا تدفع Berkshire أي أرباح وتتيح لك الاحتفاظ بالاستثمار دون فرض ضرائب حتى تبيع. يمكن أن يكون الالتزام الضريبي مصدر قلق في كلتا الحالتين. إذا اشتريت berk وتضاعفت ، فستكون مدينًا بالضرائب للبيع على كامل مبلغ التقدير من السعر الأساسي. إذا كنت تشتري Vanguard وتعيد توزيع أرباح الأسهم ، يختلف سعر الشراء بناءً على قيمة الصندوق في وقت الشراء أو إعادة الاستثمار. يمكنك تجميع الأسهم بنقاط أسعار مختلفة مما يسمح لك بالبيع بربح مخفض إذا قمت بشراء الأسهم على أساس أعلى. إذا كنت تشتري بضع مئات من الأسهم كل عام ، يمكنك حساب متوسط ​​قاعدتك أو بيع الأسهم ذات السعر الأعلى التي اشتريتها عندما كان السهم بسعر أعلى. سيسمح لك أساس أعلى أو تكلفة أولية بالبيع بأرباح أقل مع عواقب ضريبية أقل لأنك ستبيع تكلفة أساس أعلى. ستحقق نفس المبلغ الصافي المطلوب الذي تحتاجه ولكن لديك التزام ضريبي أقل إذا قمت ببيع أسهم تحقق ربحًا أقل. يمكن استخدام نفس الإستراتيجية مع Berkshire بشرط شراء الأسهم بشكل دوري. يتم إعادة توزيع الفرق على الأرباح الموزعة ويتم دفع الضرائب سنويًا.

إحدى الإستراتيجيات التي رأيتها تستخدمها للعملاء هي جمع الأرباح ودفع الضريبة كل عام واستخدام عائدات ما بعد الضريبة لتقديم مساهمات ira. إن دخل الاستثمار المستمد من أرباح الأسهم المؤهلة لتحقيق مكاسب رأسمالية بنسبة 15 في المائة سيف ذو حدين. يتم استخدام أرباح الأسهم المؤهلة للمساهمة في ضريبة القيمة المضافة ويمكن للعميل خصم دولارات المساهمة من الضرائب. يحصل العميل بعد ذلك على خصم للمساهمة التي لم تكن جزءًا من أرباحه من الدخل المكتسب. هذه الطريقة فعالة فقط إذا كان العميل أعلى من شريحة الدخل بنسبة 15 في المائة لأنهم سيخضعون فقط لضريبة بنسبة 15 في المائة على الدخل المكتسب على أي حال. والنتيجة هي أرباح رأس المال المكتسبة غير المكتسبة من الأرباح المدفوعة للعميل المعاد استثمارها كمساهمة قابلة للخصم من الضرائب. يستخدم العميل الدخل غير المكتسب لمساهمة ايرا معفاة من الضرائب. شخص في شريحة 20 في المائة يسحب خصمًا ضريبيًا بنسبة 5 في المائة على المساهمة ثم يقوم بخصم المساهمة منذ دفع الأرباح لهم في نفس الحساب المصرفي مثل جميع دخلهم المكتسب. المشكلة هنا هي ضرائب الدولة. في دولة تفرض ضرائب الدولة ، سيخضع الدخل غير المكتسب لضريبة الولاية التي تبطل المدخرات الضريبية غير المتوقعة.

آسف لقد دخلت الضرائب. إما أن يكون الاستثمار سليمًا بشرط ألا تشتري في سوق محموم بقيم عالية للغاية. أنا أحب أسهم خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي على مدى العامين إلى الخمسة أعوام القادمة لسببين سيتعرض الجنيه للفوز على خروج خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي من الصعب فتح لعبة ارتفاع العملة جنبًا إلى جنب مع أرباح الأسهم والتقدير. يؤدي عدم اليقين بشأن خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي إلى تقلبات تولد فروقًا تفضل شراء على المدى الطويل ولكن من المحتمل أن تستفيد من الخيارات على المدى القصير. يمكنك أيضًا أن تجد نفسك تخسر الأموال على جميع القدرات الثلاثة لتحقيق أرباح إذا كنت تضيع وقت الشراء. التحركات هي خطر أعلى بسبب السيف ذو الحدين الثلاثة. يمكنك كسب المال من ارتفاع العملة ومشاركة التقدير وأرباح الأسهم. يمكنك أيضًا أن تخسر المال ولكني أحب اللعب بالعملة الخلفية. إذا اشتريت سهمًا منخفضًا يدفع أرباحًا بعملة منخفضة القيمة ، فيمكنك أيضًا إعادة استثمارها. يحتاج الاستثمار إلى التعادل فقط ومواصلة النمو ببطء في شراء الأسهم عن طريق إعادة الاستثمار. عندما أو إذا كانت العملة ترتفع مقابل عملتك الخاصة ، يمكن أن يحقق استثمار عائد منخفض أو متوسط ​​عائدًا ممتازًا على ارتفاع العملة مقابل عملتك الخاصة المستخدمة في شراء الاستثمار. إذا انخفضت عملتك بشكل كبير ، فإن الاستثمار الأجنبي الذي يدفع أرباحًا بعملة أكثر قيمة مقابل عملتك الخاصة يمكن أن يؤدي إلى أرباح للاستثمار في اقتصادك في أوقات الضعف. حساب التوفير الأجنبي الخاص بك إذا جاز التعبير ، من أرباح الأسهم الأجنبية المدفوعة لك يمكنك تمويل دولارات استثمارية كبيرة في بلدك. تسمح لك القدرة التشغيلية لتقدير الدخل الأجنبي بشراء الأسهم بخصم في كل من السعر وقيمة العملة في بلدك. يحمي ما يسمى بحساب التوفير محفظتك من الاحتفاظ بعملة واحدة أو اعتماد صافي ثروتك بالكامل على الدولار الأمريكي ، على سبيل المثال.

يمكن أن يؤدي التقلب في هذه الأنواع من المسرحيات إلى عضك ولكن يمكنهم أيضًا شراء بعض راحة البال. إذا انهار الدولار الأمريكي لديك بعض الجنيهات ، وبعض الدولارات الأسترالية ، وبعض مخزونات تعدين الذهب الأجنبية التي تدفع أرباح الأسهم ، ويمكن أن ترتفع ، ويمكن أن توفر لك الدخل لدفع الضروريات مثل الضرائب العقارية. يعتبر نوع الأمان هنا أكثر أهمية إذا كان في بلد شهد انخفاضًا حديثًا في تخفيض قيمة العملة أو ارتفاعات في أسعار الفائدة. أميل إلى افتراض خاطئ أن كل من يطرح أسئلة مثل هذه هو مستثمر أمريكي ، وهي النقطة التي علق عليها الآخرون. الفكرة هنا هي محاولة أن تكون مفيدًا وافتراض أن كل شخص مستثمر أمريكي كان إشرافيًا من جانبي في بعض الحالات. على افتراض أنك أمريكي ، ما زلت أحب اختياراتك لمسرحيات طويلة المدى إذا اشتريت في الوقت المناسب. تميل الارتفاعات القياسية إلى أن تسبق أدنى المستويات القياسية. النقد ليس مكانًا سيئًا لتكون فيه الآن. فازت المعادن الثمينة خاصة البلاتين والروديوم على السوق بنسبة 10٪ العام الماضي. لا أعرف ما إذا كانت هناك معادن أخرى. أعتقد أن النسبة المئوية المخصصة للذهب قد لا تكون لعبًا سيئًا لنقل 10 في المائة أو 5 في المناجم و 5 في المائة فيزيائيين. لا ينبغي تجاهل ألامو الملاذ الأخير في أوقات الارتفاعات القياسية في السوق. تتطلب الحكمة إلقاء نظرة على عمر السوق للارتفاع. الاضطراب في فرنسا والاتحاد الأوروبي والديون في الولايات المتحدة يجعل المملكة المتحدة مع تخفيض أسعار خروج بريطانيا من الاتحاد الأوروبي وأستراليا مع وصول السلع المريحة إلى الإمدادات الغذائية إلى آسيا تبدو جذابة. مسرحية المضاربة الأخرى التي أراها هي الشحن والنفط في ظل التوترات العالمية. يمكن للحرب التجارية مع الصين ، إذا تصاعدت ، أن تفتح أوروبا أمام إغراق الصين الضخم في الواردات. خلقت أزمة اللاجئين الاتحاد الأوروبي الضعيف مع دين الإنفاق الاجتماعي. من يدري كيف ستسير الأمور ولكني أحب Alamo أفضل من السهل المفتوح للتعرض الشديد للسوق.


الاجابه 2:

لقد سحقت شركة Berkshire Hathaway (BH) الأسواق على المدى الطويل ، لكن أداءها المفرط انتهى إلى حد كبير مؤخرًا:

وقد ساهم ذلك ، في بعض النواحي ، في الحالة التي يكون فيها BH الآن أقل نسبة ربحية / إلكترونية من السوق العامة ، حيث كانت ذات مرة أعلى بكثير:

بالإضافة إلى ذلك ، فإن BH أكثر تنوعًا من داو جونز ، لأنها استثمرت في أكثر من 30 عامًا بشكل غير مباشر ومباشر.

إذا وضعت مسدسًا على رأسي وأجبرتني على شراء سهم واحد فقط في السنوات الخمس القادمة ، فقد يكون BH بالقرب من القمة.

مقارنة بمؤشر متنوع من 500 شركة؟ سأختار S & P500.

حتى بافيت نفسه اعترف بأن BH لن يتغلب على S & P500 على الإطلاق ، أو في أفضل الأحوال ، قليلاً ، في المستقبل.

يقول ذلك في هذا الفيديو:

ربما انتهت أيام الأداء المفرط الضخم. أنا متأكد من أن BH ستفوز بشكل كبير على S&P.

لكن على مدى 15 عامًا؟ قد يكون أسوأ أو أسوأ من ذلك أو أعلى قليلاً.

من يدري بالرغم من ذلك. يمكن أن يحدث أي شيء والتنبؤات هي لعبة حمقى.

إذا كنت فضوليًا ولكن 80٪ في المؤشرات بما في ذلك S & P500 ، و 10٪ في السندات و 10٪ في BH ، وانظر كيف تحصل.

سأحتفظ بالأسهم الفردية بحد أقصى 5٪ -10٪ من المحفظة.

بعض القراءة

  • يمكنك الحصول على الأغنياء عن طريق نسخ بافيت؟
  • كيف تصبح غنيا بالاستثمار
  • الأغنياء يزدادون ثراءً؟ فوربس وصنداي تايمز قائمة غنية مقابل ستاندرد آند بورز 500
  • كيف تستثمر في العقارات على الإنترنت وبدون أن تكون مالكاً؟

الاجابه 3:

والفرق هو أن بيركشاير هي محفظة مدارة بينما Vanguard S&P 500 ETF هو صندوق مؤشر ، تم تصميمه لتتبع مؤشر S & P500. كما هو موضح في الرسم البياني الذي تم لصقه أدناه (مأخوذ من

إليكم صورة جميلة (ليست كذلك) - مقابل بافيت. ستاندرد آند بورز 500

) ، كان أداء Berkshire يتجه نحو أداء S & P500 بعد تجاوزه بشكل كبير لسنوات. كان بافيت بارعًا باستمرار في تحديد آفاق النمو. ولكن ، مع زيادة حجم Berkshire وأكبر ، يكون من الصعب العثور على وظائف مهمة في شركات النمو.

أميل إلى تفضيل صندوق مؤشر S & P500.


الاجابه 4:

Vanguard S&P 500 ETF.

رسوم إدارية أقل وعوائد مستقبلية أعلى.

المزيد من التقلبات ولكن استثمار أفضل على المدى الطويل.

الصناديق المدارة بنشاط هي قضية خاسرة لمعظم المستثمرين العاديين مثلي.

يقوم التجار النشطون بتعيين أسعار الأصول.

تستفيد صناديق المؤشرات من العمل القيم الشاق الذي يقوم به المتداولون النشطون للحصول على رحلة مجانية بدون جهد ودون تكلفة.

الاستثمار السلبي يعمل فقط لأن العديد من الرجال الأذكياء مثل بوفيه يستثمرون بنشاط.

هذا لغز اقتصادي إلى حد كبير استغرق عدة عقود حتى يتحقق.


الاجابه 5:

لماذا عليك ان تختار؟ هل هناك سبب لعدم تمكنك من تقسيم أموالك بين شراء بعض BRK.B وبعض VOO؟

قبل بضع سنوات في رسالته السنوية ، أوصى بافيت نفسه بأن يذهب المستثمرون العاديون (خاصة زوجته بعد وفاته) إلى صناديق مؤشر بنسبة 90 ٪ و 10 ٪ BRK.

أنا شخصياً لا أحب أن أضع أكثر من 20٪ من أموالي في سهم واحد. أنت بحاجة إلى المزيد من التنوع في محفظتك أكثر من ذلك. لذلك على الرغم من أنني أحب (وامتلك) بيركشاير هاثاواي ، إلا أنني لن أضع كل أموالي فيها.


الاجابه 6:

هذا سؤال جيد جدا. لدي استثمارات كبيرة في كليهما.

يُعد S&P ETF دائمًا استثمارًا جيدًا على المدى الطويل. يبلغ متوسط ​​العائد حوالي 8٪.

أرى بيركشاير على أنه أكثر مخاطرة بعض الشيء ، ولكنه ما زال صندوقًا مشتركًا متنوعًا جيدًا إلى حد ما يُدار بنشاط على غرار صندوق القيمة. تمتلك شركة Berkshire حاليًا حوالي 50 مليار دولار في شركة Apple ، والتي انسحبت في الأشهر القليلة الماضية. هذا يمثل حوالي 10 ٪ من غطاء بيركشاير. هذا يقلقني قليلا. وبوفيت يقترب من 90 ، وهذا أمر مثير للقلق.

إذا كان خيارًا ثنائيًا ، فربما أختار S&P.


الاجابه 7:

كلاهما خيارات ممتازة.

أنا شخصياً سأختار BRK لأنه كان يتفوق باستمرار على المؤشر في الماضي.

ومع ذلك ، سيكون الأمر أكثر وأكثر صعوبة في المستقبل لأن Berkshire تكبر وتكبر كل عام. يصبح الحجم مشكلة كبيرة لأن عالم المرشحين الاستثماريين المحتملين ينكمش بشكل كبير عندما تضطر إلى تشغيل 100 مليار دولار للعمل مما لو كان لديك بضعة ملايين فقط.