تداول الهامش بيتكوين مقابل تداول العقود الآجلة

TL، DR
يعد هامش التداول في Bitfinex أو Poloniex أو Kraken باهظ التكلفة لأنك تدفع تكلفة الفائدة اليومية. لا يمكن قفل السعر إلا في 1 حتى 30 يومًا كحد أقصى. بالنسبة إلى عمليات التداول الطويلة الأجل ، فستكون رسومًا تنزفًا ويمكنك إعادة تحريكها إذا تحرك السعر ضدك. تخيل دفع الفائدة بنسبة 0.1 ٪ أو أعلى كل يوم.
قم بالتبديل إلى تداول العقود المستقبلية على Bitmex أو Deribit. لا توجد تكلفة يومية للفائدة.
شيل رابط لإنشاء حساب على Bitmex والحصول على خصم رسوم 10 ٪: https://www.bitmex.com/register/vhT2qm
شيل رابط لإنشاء حساب على Deribit والحصول على خصم رسوم 10 ٪: https://www.deribit.com/reg-572.9826

بدأ معظم المتداولين في شراء عملات البيتكوين الأولى الخاصة بهم في بورصة بيتكوين المحلية الخاصة بهم. بالنسبة لي كانت عبارة عن بورصة بيتكوين هولندية تدعى bitonic.nl ، لكن بالنسبة للعديد من الأشخاص ، ربما تكون متغوكس أو كراكن أو كوينبيس. قمنا في الأساس بتحويل الأموال لشراء عملات البيتكوين مباشرة. هذه "معاملة فورية". أنت تشتري أو تبيع بشكل أساسي "على الفور". إنه أبسط أنواع التداول.

النوع: تجارة الهامش

بدأ الكثير من المتداولين من وقتي ، 2013/2014 في الانتقال إلى التداول بالهامش. وهو اقتراض المال من شخص آخر ثم شراء أو بيع عملات البيتكوين بأموال مقترضة في نفس البورصة. هذا يسمح لك أيضًا بجني الأرباح إذا انخفض سعر BTC.

النوع: تداول العقود الآجلة

هذا هو أكثر أنواع التداول تطوراً وهو شراء أو بيع عقد مالي يستقر على أساس سعر BTC في لحظة محددة مسبقًا في المستقبل.

بقعة للتجارة

الآن تخيل أن BTC عند 100 دولار (على سبيل المثال). يمكنك شراء 1 BTC والسعر يتحرك بنسبة 10 ٪. لقد حققت ربحًا قدره 10 دولارات أو 10٪ من خلال التداول الفوري.

التداول بالهامش

مع التداول بالهامش ، تخيل أن لديك 100 دولار وأن البورصة تسمح برفع الرافعة المالية بمقدار 3.3 أضعاف وأن الهامش الأولي سيكون 30٪ ، والآن يمكنك اقتراض 233 دولارًا إضافيًا لإجمالي القوة الشرائية وقدرها 333 دولارًا ، حتى تتمكن من شراء 3.33 BTC. عندما يرتفع السعر 10٪ تضاعف ربحك إلى 33 دولارًا أو 33.33٪. باستخدام الرافعة المالية يمكن أن تزيد من عودتك.

الهامش الأولي هو الحد الأدنى لمبلغ Bitcoin الذي يجب عليك إيداعه لفتح مركز.

ولكن مع تداول الهامش ، هناك معدل فائدة مطبق! على سبيل المثال ، يمكن أن يكون معدل الفائدة اليومي 1٪ ، وستكون تكلفة الفائدة اليومية 2.33 دولار. سعر الفائدة هذا هو معدل متغير ، وسوف تكون قادرًا فقط على قفله لمدة تصل إلى 1 يوم. إذا كنت تبحث عن صفقة طويلة الأجل ، فإن تكلفة الاحتفاظ بمركزك يمكن أن تدمرك. خاصة إذا كان سعر البيتكوين يبدأ في التحرك ضدك.

تجارة العقود الآجلة

النوع الثالث من التداول هو تداول العقود الآجلة. تتطلب معظم عمليات التبادل للعقود المستقبلية إيداع BTC وعدم قبول العملات الورقية. افترض أن لديك 1 BTC (بقيمة 100 دولار من حقوق الملكية). افترض أن كل عقد يساوي 0.01BTC (مضاعف). تبلغ قيمة العقد الواحد 1 BTC بسعر 100 دولار ، ويمكن أن توفر لك البورصة بسهولة رافعة مالية تبلغ 25 ضعفًا ، مما يعني أنه يجب عليك وضع 4٪ كهامش أولي. مما يعني أن لديك القوة الشرائية لـ 25 عقدًا (الهامش / الهامش الأولي). يمكن أن يجعلك تغير السعر نفسه بنسبة 10٪ ربحًا قدره 2.5 BTC أو 250٪. نظرًا للرافعة المالية الأعلى ، يمكنك توليد عائد أعلى ، ولكن يمكنك أيضًا توليد خسائر أعلى. تغيير السعر بنسبة 4 ٪ ضدك ، وسوف تخسر 1 BTC قمت بإيداعه. لذلك كن حذرا مع استخدام رافعة مالية أعلى. التمسك 3x أو 5x الرافعة المالية القصوى.

ولكن ما هي ميزة التداول بالهامش ؟!

لا توجد تكلفة يومية للفائدة. سيتم تداول العقود الآجلة إما بعلاوة أو بخصم. عندما تضع صفقة على عقد مستقبلي ، ستعرف بالضبط مقدار الفائدة التي ستدفعها طوال فترة العقد.

التبادل

حافة

التبادل مع الهامش هو المكان الذي يمكنك التداول فيه بالرافعة المالية ولكنك ستدفع سعر فائدة يوميًا ورسوم دفع نزيف. التبادلات الأكثر شعبية هي Bitfinex ، Poloniex و Kraken.

العقود الآجلة

التبادل مع العقود المستقبلية عبارة عن بورصات حيث تقوم بشراء / بيع عقود وتعرف بالضبط مع التكلفة على مدى عمر العقد. عادة ما تكون أرخص بكثير من الهامش وبسبب هيكل العقود الآجلة ، فإنها توفر رافعة عالية بجنون ، ورسوم منخفضة ، ويحتمل أن تكون عدة ربح أكثر ربحية.

Bitmex

الأكثر شهرة ومعروفة هو تبادل العقود المستقبلية في Bitmex. كما أنها توفر مبادلة دائمة (العقود لم تنته بعد ولكن هناك رسوم تمويل). إنها البورصة الأكثر سيولة ، ولا تحتاج إلى KYC على الإطلاق ورافعة مالية 100x.

انضم إلى Bitmex واحصل على خصم بنسبة 10٪: https://www.bitmex.com/register/vhT2qm

في Bitmex ، ستستخدم تلقائيًا المقايضة الدائمة. التبديل إلى العقود الآجلة.

العقود الآجلة Bitmex

Deribit

Deribit هو تبادل في هولندا في أمستردام. أفترض أن كلمة "Deri" تعني المشتقات و "bit" بالنسبة إلى bitcoin. يقدم Deribit العقود الآجلة والخيارات Bitcoin. إنه تبادل موثوق به وكنت في مكتبهم قبل أسبوعين. Deribit هو أسرع بورصة ولن يمنحك Shitmex "خطأ في تقديم الطلب" معروف بسبب ارتفاع عدد الزيارات. تتم كتابة التبادل في لغة البرمجة Erlang. إذا كنت أتذكر بشكل صحيح ، فيمكنهم التعامل مع 100000 مستخدم متزامن على النظام الأساسي الخاص بهم دون أي تأخير مجنون مثل shitmex. 1 MS تأكيد أمر التجارة والرافعة المالية 50X.

التداول في Deribit أرخص من التداول في shitmex. لا تقم بتداول الخيارات على shitmex ، لأنه في shitmex يتم التعامل مع ما يسمى "up / down-contracts" بطريقة يمكن بيعها فقط من قبل صانع السوق shitmex. إذا كان هناك طرف واحد فقط يبيع شيء ما: أين هو السعر العادل؟ بسبب هذه الخيارات تميل إلى أن تكون بأسعار أفضل بكثير في Deribit

لديها سيولة أقل من shitmex (في الوقت الحالي) ولكن من الرائع للمتداول الصغير / المتوسط ​​الحجم أن يملأ طلباته. أتوقع المزيد من السيولة عند إضافة مقايضات دائمة. سمعت بعض الشائعات بأنهم على وشك إطلاق عقد دائم في وقت قريب

انضم إلى Deribit واحصل على خصم بنسبة 10٪: https://www.deribit.com/reg-572.9826

دريبيت العقود الآجلة

Okex

تبادل آخر لتداول العقود المستقبلية هو Okex. مطلوب التحقق من KYC للوصول الكامل إلى ميزات OKCoin International. يمكنك تقديم طلب للحصول على حساب فردي أو شركة. مع KYC المستوى 2 ، يمكنك إيداع USD في حسابك. ومع ذلك أنا لا أستخدم هذا التبادل.

مبادلة دائمة؟

مصادر:

https://www.bitmex.com/app/perpetualContractsGuide

BitMEX Bitcoin أساس ومنتدى التحكيم